El programa de denunciantes de la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC por sus siglas en inglés) estableció un nuevo récord anual otorgando más dinero a más informantes en el año fiscal 2020 que en cualquier otro año de la historia del programa. La oficina pagó alrededor de US$ 175 millones en recompensas a 39 informantes en el año fiscal que finalizó en septiembre y recibió una cantidad récord, alrededor de 6.900 de denuncias.
El volumen sigue a los esfuerzos del regulador para acelerar los pagos a los denunciantes después de años de quejas de que el programa es lento para repartir las recompensas.
«Estamos enviando el mensaje a la gente que, si nos brinda información de alta calidad, investigaremos y emprenderemos acciones con vigor, y luego le daremos una recompensa al denunciante de inmediato», señaló el presidente de la SEC Jay Clayton en una reciente entrevista, la semana pasada anunció que planea dimitir a finales de este año.
La Oficina del Denunciante de la SEC emitió alrededor de US$ 175 millones en recompensa a 39 personas en el año fiscal que finalizó el 30 de septiembre, según el informe anual de la oficina al Congreso. El monto total en dólares fue 4% más alto que el récord anterior, alrededor de US$ 168 millones en el año fiscal 2018, y casi tres veces el total emitido en el año fiscal 2019, cuando se distribuyeron US$ 60 millones entre ocho personas.
En este último año fiscal, la oficina del denunciante también emitió un récord de 315 determinaciones preliminares de reclamos de adjudicación que detallan si el reclamo de un informante debe aprobarse o denegarse, que es un 96% más que el récord anterior, establecido en 2014, cuando la mayoría de las órdenes preliminares fueron denegaciones emitidas a un reclamante, según el informe.
La SEC comenzó a revisar su proceso de evaluación de reclamos con el objetivo de hacerlo más eficiente hace aproximadamente un año y medio cuando la agencia reguladora propuso cambios a las reglas del programa de denuncia de irregularidades, según Clayton.
Las enmiendas a las reglas del programa de denunciantes, aprobadas en septiembre y diseñadas para hacer que el proceso de adjudicación sea más eficiente, entrarán en vigencia el próximo mes.
El regulador ha sumado personal al programa y ha utilizado recursos de toda la división de cumplimiento de la SEC, señaló Stephanie Avakian, directora de la división, que supervisa el programa de denuncia. La oficina ahora tiene 13 abogados, más tres temporales, y un personal de apoyo que incluye un contador, asistentes legales, analistas y secretarios legales, según el informe. En comparación con los ocho abogados, tres asistentes legales y un especialista de apoyo en 2012.
“El programa, como todo lo demás, debe adaptarse con el tiempo”, dijo Avakian. «Realmente ha pagado dividendos masivos, y espero que esos dividendos solo aumenten con el tiempo».
Los abogados que representan a los denunciantes han atribuido el aumento en parte a la pandemia, señalando el hecho de que muchos presuntos denunciantes trabajan desde la privacidad de su hogar, fuera de la vista de colegas y gerentes curiosos y, por lo tanto, están más seguros de ser expuestos como denunciantes.
«Probablemente ha habido un aumento considerable de cuestiones para quejarse a la luz de Covid», dijo Avakian y señaló que no pueden estar seguros sobre qué contribuyó precisamente al aumento y agregó que podría haber múltiples razones.
Según el programa, que fue promulgado como parte de la Ley Dodd-Frank de 2010, un denunciante puede recibir una indemnización por un total de entre el 10% y el 30% de las multas impuestas en las acciones de ejecución civil de la SEC que resultan de su denuncia, asumiendo que las multas suman más de US$ 1 millones. La SEC ha otorgado recompensas por alrededor de US$ 720 millones a 113 personas desde que comenzó el programa.
